отчет (1)


титульный

Содержание
TOC \o "1-3" \h \z \u Введение PAGEREF _Toc500925373 \h 31. Организация деятельности предприятия PAGEREF _Toc500925374 \h 51.1 Юридические аспекты и виды деятельности PAGEREF _Toc500925375 \h 51.2 Организационная структура PAGEREF _Toc500925376 \h 61.3 Основные экономические результаты деятельности PAGEREF _Toc500925377 \h 91.4 Анализ внешней среды, SWOT-анализ PAGEREF _Toc500925378 \h 102. Финансовый анализ деятельности организации PAGEREF _Toc500925379 \h 152.1 Структурный анализ активов и пассивов PAGEREF _Toc500925380 \h 152.2 Анализ финансовой устойчивости PAGEREF _Toc500925381 \h 202.3 Анализ ликвидности и платежеспособности PAGEREF _Toc500925382 \h 212.4 Анализ прибыльности и рентабельности PAGEREF _Toc500925383 \h 232.5 Оценка потенциального банкротства PAGEREF _Toc500925384 \h 26Заключение PAGEREF _Toc500925385 \h 29Список использованной литературы PAGEREF _Toc500925386 \h 31Приложения PAGEREF _Toc500925387 \h 33

ВведениеПроизводственная практика студентов является составной частью основной образовательной программы подготовки бакалавра экономики. Объемы и график прохождения практики установлены Учебным планом образовательно-профессиональной подготовки бакалавра по направлению 38.03.01. 62 «Экономика» профиль «Финансы и кредит».
Объект исследования – ООО «Сарко».
Предмет исследования – финансовое состояние ООО «Сарко».
Цель финансово-экономической практики – закрепление знаний по дисциплинам, формирование навыков использования научного и методического аппарата этих дисциплин, полученного при теоретическом обучении, для решения комплексных экономических (в том числе расчетных) задач, приобретение практических профессионально необходимых навыков самостоятельной работы по важнейшим направлениям деятельности бакалавра экономики.
Задачи:
участие студента в практической работе на рабочем месте;
формирование практических навыков самостоятельной работы, навыков самостоятельного формулирования выводов, полученных по результатам собственных расчетов;
освоение работы с разнообразными источниками информации.
изучение сферы деятельности предприятия, его организации и структуры;
проведение финансового анализа деятельности объекта исследования, формулировка выводов и предложений по результатам анализа;
подготовка отчета о преддипломной практике.
Период исследования – 2015-2016 гг.
Срок прохождения практики – 01.01.2016.01.01.2017.
Основными источниками информациями стали: Устав ООО «Сарко», Бухгалтерский баланс на 31.12.2016, Отчет о финансовых результатах за 2016 год, приложения к бухгалтерской отчетности, внутренняя документация предприятия.

1. Организация деятельности предприятия1.1 Юридические аспекты и виды деятельностиОбщество с ограниченной ответственностью «Сарко» было создано в 1997 году. Это стабильная, динамично развивающаяся фирма.
Согласно кодам ОКВЭД основным видом деятельности является – 43.12.3 - Производство земляных работ. Предприятие осуществляет еще 19 видов деятельности, среди них:
38.22.2-38.22.4 - обработка отходов и лома цветных, драгоценных и черных металлов;
4120, 42.21-42.22 - строительство зданий, коммуникаций, линий электропередач;
строительные отделочные (43.3), кровельные работы (43.91), работы бетонные и железобетонные (43.99.4);
торговля непродовольственными потребительскими (46.4) и непотребительскими товарами (строительные материалы (46.73.6), отходами лома (46.77), лесом (46.73) и др.).
Направлениями работы предприятия на сегодняшний день являются:
строительство зданий;
торговля строительными материалами;
производство и продажа мебели;
торговля топливом;
торговля потребительскими товарами.
Располагая богатым опытом, ООО «Сарко» обеспечивает качественное и своевременное техническое обслуживание собственных проектов. За период деятельности компанией возведено более тысячи объектов жилого, торгового и производственного назначения, систем и линий газо- водопровода в г.Перми и крае; проводятся работы по расширению и реконструкции дорог, магистралей, благоустройству территорий, восстановлению зданий и сооружений любого типа сложности, а также строительство новых дорог, транспортных развязок и схем коммуникаций.
1.2 Организационная структураНа рисунке 1 представлена организационная структура ООО «Сарко», которая имеет дивизиональный вид.
Директор
Строительство
Производство мебели
АЗС (торговля топливом)
Продажа стройматериалов
Бухгалтерия
Отдел продаж
Рабочие бригады
Бухгалтерия
Отдел продаж
Рабочие бригады
Бухгалтерия
Рабочие бригады
Бухгалтерия
Отдел продаж магазина

Рисунок 1 – Организационная структура ООО «Сарко»
Управление ООО «Сарко» осуществляет директор – Саратикян С.А., который определяет стратегическое развитие предприятие, управление нераспределенной прибылью, решение общих организационных вопросов.
Во главе каждого направления – заместитель директора, который осуществляет управление над направлением работы, определяет цели и задачи на плановый период (год), организует работы отделов. В качеств отделов традиционно выделяются бухгалтерия, рабочие бригады. Также по трем направлениям выделены отделы продаж.
Отметим основные должностные обязанности ключевых руководителей и сотрудников:
Руководство стратегичесокой деятеᴧьностью осуществᴧяется ген. директором ООО «Сарко». В предеᴧах своей компетенции ген. директор осуществᴧяет оперативное управᴧение ООО «Сарко» в соответствии с основными направᴧениями его деятеᴧьности (в том чисᴧе кадровой поᴧитикой), а также сᴧедит за нормаᴧьным функционированием предприятия в цеᴧом.Директор по строительству осуществᴧяет руководство контроᴧь за собᴧюдением проектной, конструкторской и техноᴧогической деятельностью в области строительства, правиᴧ и норм по охране труда, технике безопасности, производственной санитарии и пожарной безопасности, требований природоохранных, санитарных органов, а также органов, осуществᴧяющих технический надзор. Обеспечивает своевременную подготовку технической документации (чертежей, спецификаций, технических усᴧовий, техноᴧогических карт). Координирует разработку нормативов и стандартов материаᴧьно-технического обеспечения (запасов материально-технических ресурсов), стандартов качества продукции (товаров, усᴧуг), хранения готовой продукции (товаров), нормативов запасов готовой продукции (товаров).
Директор по производству мебели осуществляет организацию производства и реализации мебели, принимает меры по совершенствованию организации производства, труда и управᴧения на основе внедрения новейших технических средств выпоᴧнения инженерных и управᴧенческих работ.
Директор по АЗС осуществляет управление: организацию труда персонала, соблюдение технических норм и правил безопасности при транспортировке товаров.
Директор по продажам стройматериалов непосредственно связан с директором по производству мебели. Он организует руководство материаᴧьно-техническим снабжением предприятия, деятеᴧьностью по хранению, транспортировке и сбыту продукции (продаже товаров, оказанию усᴧуг).
Основным специалистом в области финансового контроля и учета является бухгалтер. Бухгалтерия организована в каждом дивизионе ООО «Сарко». Бухгаᴧтер следит за сохранностью собственности предприятия. Формирует в соответствии с законодатеᴧьством о бухгаᴧтерском учете учетную поᴧитику, исходя из структуры и особенностей деятеᴧьности предприятия, необходимости обеспечения его финансовой устойчивости. Возгᴧавᴧяет работу по подготовке и принятию рабочего плана счетов, форм первичных учетных документов, применяемых дᴧя оформᴧения хозяйственных операций, по которым не предусмотрены типовые формы, разработке форм документов внутренней бухгаᴧтерской отчетности, а также обеспечению порядка проведения инвентаризаций, контроᴧя за проведением хозяйственных операций, собᴧюдения техноᴧогии обработки бухгаᴧтерской информации и порядка документооборота.Преимущества организационной структуры:
дифференциация работы;
нацеленность каждого подразделения на результат;
иерархия управления;
качество управления в рамках дивизиона.
Недостатки организационной структуры заключаются в том, что каждый дивизион представляет собой относительно самостоятельную единицу, где работа построена по принципам малого предприятия:
высокая нагрузка на руководителя, высокие требования к уровню профессионализма руководителя;
потребность в специалистах широкого профиля (бухгалтера, менеджеры), которые выполняют широкий круг задач;
«перетягивание» ресурсов в свой дивизион.
Средняя численность персонала на 2016 год составила 50 человек.
1.3 Основные экономические результаты деятельностиАнализ результатов деятельности ООО «Сарко» представлен в табл. 1.
Таблица 1 – Динамика экономических показателей деятельности ООО «Сарко»
Показатели 2014 г. 2015 г. 2016 г. 2015/2014 2016/2015
Динамика Прирост, % Динамика Прирост, %
Выручка, тыс.руб. 120136 82018 142505 -38118 -31,73 60487 73,75
Себестоимость, тыс.руб. 118892 67196 124885 -51696 -43,48 57689 85,85
Прибыль от продаж, тыс.руб. 1244 10633 13438 9389 754,74 2805 26,38
Чистая прибыль, тыс.руб. 317 2383 640 2066 651,74 -1743 -73,14
Численность персонала, чел. 50 50 50 0 0,00 0 0
Средняя величина основных производственных фондов, тыс.руб. 28612 30936 30048 2324 8,12 -888 -2,87
Производительность труда, тыс.руб. на 1 чел. 2402,72 1640,36 2850,1 -762,36 -31,73 1209,74 73,75
Фондоотдача, руб./руб. 4,20 2,65 4,74 -1,55 -36,86 2,09 78,88
Рентабельность продаж, % 1,04 12,96 9,43 11,93 1151,99 -3,53 -27,26
Рентабельность производства, % 1,05 15,82 10,76 14,78 1412,32 -5,06 -32
Данные таблицы 1 свидетельствуют о повышении выручки организации в 2016 году на 73,75%, что связано с ростом объемов реализации на растущем рынке, в 2015 году выручка сокращается на 31,73% в связи с сокращением объемов строительства. Рост выручки привел к росту расходов, но уже на 85,85%, что превышает темпы роста выручки. В 2015 году происходит сокращение расходов на 43,48%, что также выше темпов сокращения выручки. В результате прибыль от реализации увеличивается в 2015 году в 8,5 раз, а в 2016 году увеличивается всего на 26,38%. Как результат, в 2016 году сокращаются показатели рентабельности ООО «Сарко»: рентабельность продаж снижается на 3,53% (почти на треть), рентабельность производства – 5,06% (на треть). В 2015 году происходит рост показателей рентабельности.
Численность персонала остается неизменной – 50 человек. Производительность труда при этом изменяется в соответствии с динамикой выручки.
Показатель фондоотдачи, в 2015 году сокращается на 1,55 руб. выручки на каждый рубль основных седсв, а в 2016 году – увеличивается на 2,09 руб./руб., что связано с ростом выручки и сокращением средней величины основных производственных фондов на 2,87%.
В целом чистая прибыль ООО «Сарко» сокращается 73,14% и составляет 640 тыс.руб.
1.4 Анализ внешней среды, SWOT-анализСреди клиентов ООО «Сарко»: «ЖБК №1», ООО ПО «Воткинский завод керамических металлов, ООО «Завод железобетонных конструкций №7», ООО «Строительно-коммерческая фирма «АТМ», ООО «Современные инженерные системы», ООО «ЭБК №7» ООО «Чебоксарский трубный завод», Товарищество «Пермская ДПМК», ЗАО «Промнефтегазстрой» и др. Как видно предприятие сотрудничает не только с компаниями Пермского края, но и с близь лежащими регионами.Конкурентами множество предприятий Пермского края, работающих поданным направлениям. Здесь действуют как крупные строительные компании (ПЗСП, Трест№14), так и мелкие предприниматели по производству мебели.
Особенности строительства, как отрасли, обусловлены следующими факторами:
характером ее конечной продукции;
специфическими условиями труда;
спецификой применяемой техники, технологии производства и организации труда.
Существуют следующие особенности деятельности подрядных строительных организаций, включая ООО «Сарко», которые оказывают существенное влияние на характер деятельности строительных организаций:
долгосрочный характер выполнения заказа (выполнения строительных работ);
неподвижность изготовляемой продукции (связь с земельным участком);
участие различных организаций (одновременно или последовательно) при осуществлении строительных работ;
высокая материалоемкость и возможность использования материалов заказчика, полученных на давальческой основе;
влияние климатических и сезонных условий на процесс осуществления и сдачи строительных работ;
конструктивная сложность и высокая себестоимость сооружаемых объектов;
различные методы реализации объекта строительства (сдачи работ) и выявления финансового результата.
Особенности расчетов в строительной отрасли заключаются в существенном разрыве между сроками оплат и конечным сроком завершения работ, предоставления продукции. Работая преимущественно по гос. заказам с государственными и муниципальными предприятиями, ООО «Сарко» берет на себя обязательства по совершению работы по строительству определенных объектов инфраструктуры, зданий. При этом сроки окончательного расчета с заказчиком осуществляются после завершения работ, через 2-3 месяца. Учитывая, что сроки работ составляют до 6 месяцев, то временной разрыв может составлять до 9 месяцев. При этом ООО «Сарко» заключает договора на осуществление отдельных видов работ и поставке оборудования, материалов для работы, как по предоплате, так и в счет будущих поступлений. Это увеличивает потребность в привлечении дополнительных ресурсов.
Для построения матрицы SWOT-анализа проведен SNW-анализ, позволяющий оценить сильные и слабые стороны организации. SNW-анализ представлен в таблице 2, при этом основной оценкой считается экспертный метод и опрос сотрудников, представляющих экспертную группу.
Таблица 2 - SNW-анализ
Стратегические позиции и характеристики Качественная оценка
S N W
Маркетинг Продукт как конкурентоспособность + Реклама +
Репутация на рынке + Финансы Финансы как общее финансовое положение + Структура затрат + Ликвидность +
Инвестиционные ресурсы +
Операции и технологии Организационная структура + Информационная технология + Организация продаж + Дополнительное обслуживание, услуги +
Послепродажное обслуживание + Персонал Профессионализм персонала + Достаточность персонала + Оптимальность расходов на персонал + Стратегическое развитие и управление Общая (корпоративная) стратегия  +
Бизнес-стратегии по конкретным бизнесам + Способность к лидерству +
Анализ внешней и внутренней среды +
Проведенный анализ внутренней среды выявил следующее:
система управления финансов эффективна: фирме недостаточно собственных средств для осуществления текущей деятельности, очень высока доля дебиторской задолженности, запасов готовой продукции;
профессиональные кадры, обеспечивающие высокий уровень качества, предоставляемых товаров;
организационная структура разрозненна необходимо оптимизировать расходы на управление;
маркетинговая деятельность не отвечает потребностям рынка;
нет стратегического плана развития;
стратегическое развитие и управление находится на низком уровне.
Для оценки внешнего окружения осуществлен PEST-анализ (таблица 3).
Таблица 3 - PEST-анализ
Политика Экономика
Нет определенной государственной политики для нашей продукции. Отсутствие поддержки со стороны государства
Высокая суммарная налоговая нагрузка на предприятие и возможность ее усиления
Рост темпов инфляции. Рост цен на энергоносители, сырье, материалы и транспортные расходы
Отсутствие ясных перспектив в развитии экономики России. Опасность экономической нестабильности
Сокращение доходов населения ведет к снижению спроса, в том числе на продукцию рынка.
Социум Технология
1. Формирование доверия к отечественным товарам Внедрение новых технологий, снижает расходы на контроль, продвижение продукции, операционные расходы
В целом внешнее окружение требует от компаний взвешенного подхода к стратегическому планированию.
На основе полученных данных и анализа внешней среды о конкурентных преимуществах и проблемах компании построена матрица SWOT-анализа (таблице 4).
Проведенный анализ выявил, что ООО «Сарко» имеет конкурентные преимущества, связанные с характеристиками собственного товара, но организация процесса его реализации построена не эффективно. Поэтому при решении существующих проблем усиления конкурентных позиций следует разработать мероприятия по повышению организации работы с клиентами (повышение сервиса), внутренней организации, определить методы продвижения товаров.
Таблица 4 - Матрица SWOT-анализа
Возможности:
- развитие маркетинговой работы, применение недорогих каналов интернет-сети;
- наличие профессиональных выставок в городе Угрозы:
- высокая конкуренция;
- экономический кризис и снижение спроса;
- постоянное давление со стороны конкурентов
Сильные стороны:
- качество услуг и товаров;
- качество работ;
- соотношение «цена-качество»;
- диверсифицированная деятельность - проникновение на рынок мебели - разработка маркетинговой стратегии
Слабые стороны:
- финансовая нестабильность
- отсутствие стратегии;
- неэффективность
организации работы с клиентами;
- рекламные мероприятия малоэффективны - оптимизация финансовой деятельности - разработка маркетинговой стратегии

2. Финансовый анализ деятельности организации2.1 Структурный анализ активов и пассивовАнализ состава и динамики активов представлен в таблице 5.
Таблица 5 - Горизонтальный анализ активов
Наименование статей Значение, тыс.руб. Абсолютная динамика, тыс.руб. Относительная динамика, %
31.12. 2014 31.12. 2015 31.12. 2016 2015/ 2014 2016/ 2015 2015/ 2014 2016/ 2015
I. Внеоборотные активы Основные средства 32236 31859 30283 -377 -1576 98,83 95,05
Итого по разделу I 32236 31859 30283 -377 -1576 98,83 95,05
II. Оборотные активы Запасы 79681 118643 103036 38962 -15607 148,90 86,85
НДС 0 693 864 693 171 - 124,68
Дебиторская задолженность 93364 125962 127168 32598 1206 134,91 100,96
Финансовые вложения 26907 31705 30256 4798 -1449 117,83 95,43
Денежные средства 775 3973 15440 3198 11467 512,65 388,62
Итого по разделу II 200727 280976 276764 80249 -4212 139,98 98,50
БАЛАНС 232963 312835 307047 79872 -5788 134,29 98,15
Внеоборотные активы состоят из основных средств, сумма которых составляет на конец 2016 года составляет 30283 тыс.руб., что на 1576 тыс.руб. или на 4,95% меньше предшествующего значения, за 2015 год величина основных средств сокращается на 377 тыс.руб.
Оборотные активы предприятия составляют 276764 тыс.руб., что на 15607 тыс.руб. или на 1,5% меньше на конец 2015 года, и на 3198 тыс.руб. увеличиваются к концу 2015 г. При этом товарные запасы на конец 2016 года составили 103036 тыс.руб., сократившись на 15607 тыс.руб. или на 13,15%, за 2015 год запасы увеличиваются на 58,9%. Размеры НДС составляют на конец 2016 г. 864 тыс.руб., что на 24,68% выше значения на начало периода. Дебиторская задолженность состоит из сумм, поставленных, но не оплаченных товаров, выполненных, но не оплаченных работ, оплаченных, но не полученных товаров (не выполненных работ). На конец 2016 года размер дебиторской задолженности составил 127168 тыс.руб., а рост 0,96%, на конец 2015 г. – 125962 тыс.руб., рост на 34,91%. Денежные средства составили 15440 тыс.руб., почти в 4 раза выше размера на начало периода. К концу 2015 г. рост денежных средств составил 3198 тыс.руб. или в 5,1 раза.
В целом активы ООО «Сарко» составили 307047 тыс.руб., сократившись за год на 5788 тыс.руб. или на 1,85%, рост за 2015 год – 79872 тыс.руб. или на 34,29%.
В таблице 6 представлена структура активов ООО «Сарко»
Таблица 6 - Вертикальный анализ структуры баланса
Значение, % Абсолютная динамика, %
Наименования статей 31.12. 2014 31.12. 2015 31.12. 2016 2015/ 2014 2016/ 2015
I. Внеоборотные активы Основные средства 13,84 10,18 9,86 -3,65 -0,32
Итого по разделу I 13,84 10,18 9,86 -3,65 -0,32
II. Оборотные активы Запасы 34,20 37,93 33,56 3,72 -4,37
НДС 0,00 0,22 0,28 0,22 0,06
Дебиторская задолженность 40,08 40,26 41,42 0,19 1,15
Финансовые вложения 11,55 10,13 9,85 -1,42 -0,28
Денежные средства 0,33 1,27 5,03 0,94 3,76
Итого по разделу II 86,16 89,82 90,14 3,65 0,32
БАЛАНС 100 100 100 0 0
Из данных таблицы 6 можно сделать следующие выводы:
Внеоборотные активы занимают незначительную долю в структуре активов предприятия, за 2016 г. их доля сокращается на 0,32%, составив 9,86%.
Оборотные активы, таким образом, составляют порядка 90% активов, а именно 90,14% на конец 2016 года. В структуре преобладает дебиторская задолженность – 41,42% всех активов, что на 1,15% выше, чем конец 2015 г., рост за 2015 г. составил 0,19%. Затем идут запасы (преимущественно товарные) – 33,56%, что на 4,37% ниже предшествующего уровня. Денежные средства составляют 5,03%, увеличившись с 0,33%. Наименьшую долю составляет доля НДС – 0,28%.
В таблице 7 представлен состав и динамика источников финансирования ООО «Сарко».
Таблица 7 - Горизонтальный анализ пассивов
Наименование статей Значение, тыс.руб. Абсолютная динамика, тыс.руб. Относительная динамика, %
31.12. 2014 31.12. 2015 31.12. 2016 2015/ 2014 2016/ 2015 2015/ 2014 2016/ 2015
III. Капитал и резервы Уставный капитал 51 51 51 0 0 100 100
Нераспределенная прибыль 1706 4089 4729 2383 640 239,68 115,65
Итого по разделу III 1757 4140 4780 2383 640 235,63 115,46
IV. Долгосрочные обязательства Итого по разделу IV 0 0 0 - - - -
V. Краткосрочные обязательства Заемные средства 18665 7995 22494 -10670 14499 42,83 281,35
Кредиторская задолженность 208207 293127 271943 84920 -21184 140,79 92,77
Доходы будущих периодов 4334 7573 7830 3239 257 174,73 103,39
Итого по разделу V 231206 308695 302267 77489 -6428 133,52 97,92
БАЛАНС 232963 312835 307047 79872 -5788 134,29 98,15
Собственный средства ООО «Сарко» составляют 4780 тыс.руб., что на 640 тыс.руб. или на 15,46% выше 2015 г. За 2015 г. рост составил 2383 тыс.руб. или 139,68%. Рост происходит за счет увеличения нераспределенной прибыли. Уставный капитал предприятия остается неизменным и составляет 51 тыс.руб.
Предприятие не имеет долгосрочных обязательств перед своими партнерами.
Величина краткосрочных обязательств составляет 302267 тыс.руб. По сравнению с концом 2015 г. их величина сократилась на 6428 тыс.руб., или 2,08%. За 2015 год величина краткосрочных обязательств увеличивается на 77489 тыс.руб. или 33,52%. В состав краткосрочных обязательств входят заемные средства, кредиторская задолженность и доходы будущих периодов. Заемные средства составляют 22494 тыс.руб., что на 14499 тыс.руб. выше значения на конец 2015 г., снижение за 2015 год составило на 10670 тыс.руб. Размер кредиторской задолженности сокращается на 21184 тыс.руб. или 7,23%, составив 271943 тыс.руб. на конец 2016 года. Доходы будущих периодов составляют 7830 тыс.руб., что на 257 тыс.руб. выше значения на начало 2015 г. рост за 2015 год составил 3239 тыс.руб.
Вертикальный анализ структуры пассивов представлен в таблице 8.
Таблица 8 – Структура источников финансирования ООО «Сарко»
Значение, % Абсолютная динамика, %
Наименования статей 31.12. 2014 31.12. 2015 31.12. 2016 2015/ 2014 2016/ 2015
Уставный капитал 0,02 0,02 0,02 -0,01 0
Нераспределенная прибыль 0,73 1,31 1,54 0,57 0,23
Итого по разделу III 0,75 1,32 1,56 0,57 0,23
IV. Долгосрочные обязательства Итого по разделу IV 0 0 0 0 0
V. Краткосрочные обязательства Заемные средства 8,01 2,56 7,33 -5,46 4,77
Кредиторская задолженность 89,37 93,70 88,57 4,33 -5,13
Доходы будущих периодов 1,86 2,42 2,55 0,56 0,13
Итого по разделу V 99,25 98,68 98,44 -0,57 -0,23
БАЛАНС 100 100 100 - -
Доля собственных средств ООО «Сарко» составляет менее 2%: 0,75% на конец 2014 г., 1,32% – на конец 2015 года и 1,56% - на конец 2016 г. Доля уставного капитала составляет 0,02%.
Краткосрочные обязательства, соответственно составляют 98,44% всех источников финансирования (снижение на 0,23% в 2016 г. и 0,57% в 2015 г.). Доля заемных средств составляет 7,33%, что на 5,13% выше предшествующего значения. Доля кредиторской задолженности составила 88,57%, что на 5,23% ниже предшествующего периода. Доходы будущих периодов составляют 2,55%, увеличившись на 0,13%.

Рисунок 2 – Структура имущества ООО «Сарко», %
В целом анализ состава и структуры баланса показал, что в составе активов предприятия основную долю составляют дебиторская задолженность (41,42%) и запасы (33,56%). Основным источников финансирования является кредиторская задолженность – 88,57%. Всего краткосрочных обязательств – 98,44%. Такое положение указывает на финансовую неустойчивость предприятия, отсутствие источников для погашения текущих обязательств. Данные аспекты будут рассмотрены далее на основе абсолютных и относительных показателей.
2.2 Анализ финансовой устойчивостиВ таблице 9 представлена оценка типа финансовой устойчивости ООО «Сарко».
Таблица 9 – Оценка типа финансовой устойчивости ООО «Сарко», тыс.руб.
Показатели Значение, тыс.руб. Абсолютная динамика, тыс.руб.
31.12. 2014 31.12. 2015 31.12. 2016 2015/ 2014 2016/ 2015
Собственные оборотные средства -26145 -20146 -17673 5999 2473
Собственные оборотные и долгосрочные заемные средства -26145 -20146 -17673 5999 2473
Основные источники финансирования -7480 -12151 4821 -4671 16972
Запасы и затраты 79681 119336 103900 39655 -15436
Излишек (недостаток) собственных оборотных средств -105826 -139482 -121573 -33656 17909
Излишек (недостаток) собственных оборотных и долгосрочных заемных средств -105826 -139482 -121573 -33656 17909
Излишек (недостаток) основных источников финансирования -87161 -131487 -99079 -44326 32408
Исследуемая организация находится в кризисном финансовом состоянии. При данном состоянии организация находится на грани банкротства. В этом случае величина материально-производственных запасов больше суммы собственных оборотных средств и вышеназванных кредитов банка.
В таблице 10 представлены коэффициенты финансовой устойчивости ООО «Сарко» за 2014-2016 годы.
Исходя из произведенных расчетов коэффициентов финансовой устойчивости, можно отметить, что организация является финансово неустойчивой, т.к. все рассчитанные коэффициенты не соответствуют рекомендуемым значениям и имеют положительную динамику.
Таблица 10 – Оценка финансовой устойчивости ООО «Сарко»
Показатели Значение Абсолютная динамика
31.12. 2014 31.12. 2015 31.12. 2016 2015/ 2014 2016/2015
Коэффициент автономии 0,03 0,04 0,04 0,01 0,00
Коэффициент финансовой устойчивости 0,03 0,04 0,04 0,01 0,00
Коэффициент финансового рычага 37,25 25,71 23,35 -11,54 -2,36
Коэффициент риска 0,03 0,04 0,04 0,01 0,00
Коэффициент маневренности -4,29 -1,72 -1,40 2,57 0,32
Коэффициент обеспеченности -0,13 -0,07 -0,06 0,06 0,01
Так коэффициент автономии к концу периода составил 0,04, то есть 4% имущества организации финансируется из собственных средств. Коэффициент составляет 23,35, что указывает на то, что только 23,35% за счет собственных средств и долгосрочных привлеченных средств. Зависимость организации от заемных средств увеличилась на 2,36 пункта. Коэффициент маневренности к концу периода достиг значения (-1,4), что свидетельствует о том, что существенная доля основных средств сформирована за счет краткосрочных обязательств.
В динамике существенных изменений не происходит.
Таким образом, финансовое положение ООО «Сарко» оценивается как неустойчивое, что связано с отсутствием собственных источников финансирования для покрытия основных средств, запасов.
2.3 Анализ ликвидности и платежеспособностиВ таблице 11 представлена оценка ликвидности баланса ООО «Сарко» в абсолютных показателях.
Баланс организации нельзя признать абсолютно ликвидным, так как наблюдается платежный недостаток по первому из представленных неравенств. Т.е. у организации недостаточно абсолютно ликвидных средств, для оплаты наиболее срочных обязательств в размере 180525 тыс.руб. на конец 2014 г., 289154 тыс. руб. на конец 2015 г. и 256503 тыс.руб. на конец 2016 г. Данный недостаток может быть погашен за счет излишка средств по другим группам.
Таблица 11 – Оценка ликвидности баланса ООО «Сарко»
Группы 31.12. 2014 31.12. 2015 31.12. 2016
Активы
А127682 35678 45696
А293364 125962 127168
А3 79681 119336 103900
А432236 31859 30283
Пассивы
П1208207 293127 271943
П218665 7995 22494
П3 0 0 0
П46091 11713 4780
Излишек / недостаток активов
А1-П1 -180525 -257449 -226247
А2-П2 74699 117967 104674
А3-П3 79681 119336 103900
А4-П4 -26145 -20146 -25503
У предприятия также не достаточно собственных средств для оплаты наименее ликвидных активов (основных средств). Это указывается на отсутствие ликвидности серьезные проблемы обеспечения платежеспособности.
В таблице 12 представлена оценка ликвидности баланса ООО «Сарко» в 2014-2016 гг. в относительных показателях.
Таблица 12 – Оценка ликвидности ООО «Сарко»
Показатель Рекомендуемое значение Значение Абсолютная динамика
31.12. 2014 31.12. 2015 31.12. 2016 2015/ 2014 2016/ 2015
Коэффициент абсолютной ликвидности 0,2-0,5 0,12 0,12 0,16 0 0,04
Коэффициент быстрой (критической) ликвидности ≥0,7 0,53 0,54 0,59 0,01 0,05
Коэффициент текущей ликвидности ≥1 0,88 0,93 0,94 0,05 0,01
По представленным данным видно, что у организации наблюдаются серьезные проблемы с обеспечением ликвидности, о чем свидетельствуют все рассчитанные коэффициенты.
Так коэффициент абсолютной ликвидности на конец 2016 года составлял 0,05, при минимальном рекомендуемом значении 0,2, на конец 2015 г. и 2014 г. показатель составлял 0,12. Т.е. организация могла погасить 12% своих обязательств за счет денежных средств и их эквивалентов.
Коэффициент критической ликвидности не превышает рекомендуемое значение и составляет 0,59, при этом в динамике за период произошел его рост, который составил 0,06.
Коэффициент текущей ликвидности по состоянию на конец 2016 года составляет 0,94, т.е. оборотные активы не превышают краткосрочные обязательства организации. Данный коэффициент также не превышает рекомендуемое значение. При этом за период он вырос на 0,06.
Низкие значения коэффициентов свидетельствуют на проблемы с осуществлением текущих платежей по обязательствам. Благоприятным является положительный рост всех показателей.
2.4 Анализ прибыльности и рентабельностиВ таблице 13 представлена оценка выполнения «золотого» правила экономики ООО «Сарко» за 2014-2016 годы.
Суть «золотого правила экономики предприятия» заключается в том, что темпы роста прибыли должны превышать темпы роста выручки от продажи товаров и оказания торговых  услуг, а темпы роста выручки от продаж должны превышать темпы роста активов.
Тпр >Треал >Такт > 100%,
где Тпр - темп роста чистой прибыли;
Треал - темп выручки от реализации товаров;
Такт - темп роста активов.
Тпр= Пр0 / Пр1 × 100%
Трел= В0 / В1 × 100%
Такт= А0 / А1 × 100 %
Более высокие темпы роста прибыли по сравнению с темпами роста выручки от продажи свидетельствуют об относительном снижении издержек обращения, что отражает повышение экономической эффективности предприятия. Более высокие темпы роста выручки от реализации товаров по сравнению с темпами роста активов организации свидетельствуют о повышении эффективности использования ресурсов предприятия. В целом экономический потенциал предприятия возрастает по сравнению с предыдущим периодом.
Таблица 13 – Оценка выполнения «золотого» правила экономики ООО «Сарко» за 2014-2016 годы
Значение, тыс.руб. Темп роста, %
Показатели 2014 г. 2015 г. 2016 г. 2015/2014 2016/2015
Чистая прибыль 317 2383 640 751,74 26,86
Выручка 120136 82018 142505 68,27 173,75
Активы 232963 312835 307047 134,29 98,15
Проведенный анализ показал, что в исследуемой организации «золотое» правило экономики полностью не выполняется. Имущество организации в динамки снижается, за период произошло снижение интенсивности использования имущества и одновременное снижение чистой прибыли.
В таблице 14 представлена оценка финансовых результатов деятельности ООО «Сарко» за 2014-2016 годы.
Наиболее высокая доля в выручке предприятия приходится на себестоимость – 87,64%, что выше на значения 85,85% предшествующего уровня.
Таблица 14 – Оценка финансовых результатов деятельности ООО «Сарко» за 2015-2016 годы
Наименование показателя 2014 г. 2015 г. 2016 г. Темп роста, %
сумма, тыс.руб. удельный вес, % сумма, тыс.руб. удельный вес, % сумма, тыс.руб. удельный вес, % 2015/ 2014 2016/ 2015
Выручка 120136 100 82018 100 142505 100 68,27 173,75
Себестоимость продаж 118892 98,96 67196 81,93 124885 87,64 56,52 185,85
Валовая прибыль 1244 1,04 14822 18,07 17620 12,36 1191,48 118,88
Управленческие расходы 0 0 4189 5,11 4182 2,93 - 99,83
Прибыль от продаж 1244 1,04 10633 12,96 13438 9,43 854,74 126,38
Прибыль (убыток) до налогообложения 407 0,34 2919 3,56 960 0,67 717,20 32,89
Чистая прибыль 317 0,26 2383 2,91 640 0,45 751,74 26,86

Рисунок 2 – Структура выручки по основной деятельности, %
За 2015 чистая прибыль организации сократилась на 2,46%. Снижение произошло за счет превышения темпов роста себестоимости над выручкой, увеличения коммерческих расходов, сокращения прочих доходов. Чистая прибыль составляет в доходах по основной деятельности менее 3%.
Руководству ООО «Сарко» необходимо оптимизировать затраты на производство продукции, оказание услуг.
В таблице 15 представлена оценка эффективности деятельности ООО «Сарко» за 2015-2016 годы.
Таблица 15 – Оценка эффективности деятельности ООО «Сарко» за 2014-2016 годы, %
Значение Абсолютное изменение
Показатели 2014 г. 2015 г. 2016 г. 2015/2014 2016/2015
Рентабельность продаж 1,04 12,96 9,43 11,93 -3,53
Рентабельность затрат 1,05 15,82 10,76 14,78 -5,06
Рентабельность основной деятельности 1,05 14,90 10,41 13,85 -4,48
Экономическая рентабельность 0,17 1,07 0,31 0,89 -0,76
Финансовая рентабельность 18,04 80,82 14,35 62,78 -66,47
Деятельность организации за 2016 является менее эффективной, чем в 2015 г., об этом свидетельствует отрицательная динамика представленных показателей рентабельности. Так экономическая рентабельность по состоянию за отчетный период составила менее 0,31%, это означает что каждый рубль, вложенный в деятельность организации, за год принес 31 копейку прибыли от всех видов деятельности. При сохранении сложившейся эффективности и отрицательной динамике организация может стать убыточной в ближайший год.
Рентабельность продаж составила 9,43%, то есть в каждом рубле полученной выручки содержится 9,43 копеек прибыли от продаж. Снижение составило 3,53% и произошло за счет превышения темпов роста расходов над доходами.
Для изменения ситуации предприятию необходимо оптимизировать затраты по основной деятельности.
2.5 Оценка потенциального банкротстваОценка банкротства ООО «Сарко» осуществлена на основе двух моделей Альтмана: для развивающихся рынков и пятифакторной модели.
Модель для развивающихся рынков выглядит следующим образом:
Z = 6,56*X1 + 3,26*X2 + 6,72*X3 + 1,05*X4
Методика оценки банкротства предприятия на основе модели Альтмана для развивающихся рынков представлена в таблице 16.
Таблица 16 – Оценка риска банкротства для развивающихся рынков
Коэффициент Формула расчета 2014 г. 2015 г. 2016 г.
Х1Х1 = Оборотный капитал / Активы 0,862 0,898 0,901
Х2Х2 = Нераспределенная прибыль / Активы 0,001 0,008 0,002
Х3 Х3 = Операционная прибыль / Активы 0,005 0,034 0,044
Х4Х4 = Собственный капитал / Обязательства 0,008 0,013 0,016
Z 5,70 6,16 6,23
Z > 2,6 - «зеленая» зона, зона финансовой устойчивости.
В международной практике при прогнозировании банкротства наибольшую известность получила пятифакторная модель («Z-счет»), предложенная в 1968 г. Так как акции ООО «Сарко» не котируются на фондовой бирже, то формула для расчета риска банкротства будет следующей:
Z* = 0,717*X1 + 0,847*X2 + 3,107*X3 + 0,420*X4 + 0,998*X5,
Расчет показателей представлен по пятифакторной модели в таблице 17.
Таблица 17 – Оценка риска банкротства по модели Альтмана
Коэффициент Формула расчета 2014 г. 2015 г. 2016 г.
X1 Х1 = Оборотный капитал/Активы 0,86 0,90 0,90
Х2Х2= Нераспределенная прибыль/Активы 0,001 0,008 0,002
Х3 Х3 = Операционная прибыль/Активы 0,002 0,009 0,003
Х4Х4 = Собственный капитал/ Обязательства 0,008 0,013 0,016
Х5 Х5 = Выручка/Активы 0,52 0,26 0,46
Z 1,14 0,95 1,13
Z до 1,8 – Вероятность банкротства очень высокая.
Оценка диагностики финансового кризиса показала, что снижение доходов, низкая финансовая устойчивость ведут к риску банкротства предприятия.
По методике для развивающих рынков предприятие оценено как финансово устойчивое, стабильное, по пятифакторной модели – риск банкротства высокий.

ЗаключениеООО «Сарко» осуществляет строительство зданий; торговлю строительными материалами, потребительскими товарами и топливом; производство и продажу мебели.
Организационная структура предприятия имеет дивизиональный вид. Недостатки организационной структуры заключаются в том, что каждый дивизион представляет собой относительно самостоятельную единицу, где работа построена по принципам малого предприятия:
высокая нагрузка на руководителя, высокие требования к уровню профессионализма руководителя;
потребность в специалистах широкого профиля (бухгалтера, менеджеры), которые выполняют широкий круг задач;
«перетягивание» ресурсов в свой дивизион.
Средняя численность персонала на 2016 год составила 50 человек.
ООО «Сарко» имеет конкурентные преимущества, связанные с характеристиками собственного товара, но организация процесса его реализации построена не эффективно. Поэтому при решении существующих проблем усиления конкурентных позиций следует разработать мероприятия по повышению организации работы с клиентами (повышение сервиса), внутренней организации, определить методы продвижения товаров.
Анализ состава и структуры баланса показал, что в составе активов предприятия основную долю составляют дебиторская задолженность (41,42%) и запасы (33,56%). Основным источников финансирования является кредиторская задолженность – 88,57%. Всего краткосрочных обязательств – 98,44%. Такое положение указывает на финансовую неустойчивость предприятия, отсутствие источников для погашения текущих обязательств.
Финансовое положение ООО «Сарко» оценивается как неустойчивое, что связано с отсутствием собственных источников финансирования для покрытия основных средств, запасов. У предприятия существуют проблемы с осуществлением текущих платежей по обязательствам, низкая ликвидность.
Выручка в 2016 году увеличивается на 73,75%, что связано с ростом объемов реализации на растущем рынке. Рост выручки привел к росту расходов, но уже на 85,85%, что превышает темпы роста выручки. В результате прибыль от реализации увеличивается всего на 26,38%. Как результат, сокращаются показатели рентабельности ООО «Сарко».
За 2014 г. чистая прибыль организации сократилась на 2,46%. Снижение произошло за счет превышения темпов роста себестоимости над выручкой, увеличения коммерческих расходов, сокращения прочих доходов. Наиболее высокая доля в выручке предприятия приходится на себестоимость – 87,64.
По методике для развивающих рынков предприятие оценено как финансово устойчивое, стабильное, по пятифакторной модели – риск банкротства высокий.
Руководству ООО «Сарко» необходимо:
оптимизировать затраты на производство продукции, оказание услуг;
оптимизировать уровень запасов готовой продукции на складе, снизить уровень запасов, усовершенствовать логистику формирования запасов в соответствии с объемами реализации;
сократить уровень дебиторской задолженности, усовершенствовать кредитную политику работы с покупателями.

Список использованной литературыБлэйк Р.Р., Мутон Д.С. Научные методы управления / Р.Р., Блэйк, Д.С. Мутон [пер. с англ. И. Ющенко]. – Киев: Вышейшая школа, 2013. – 274 с.
Веснин В.Р. Основы менеджмента: учебник / В.Р.Веснин. – М.: Проспект, 2013. – 320 с.
Воронина, М.В. Финансовый менеджмент: Учебник для бакалавров / М.В. Воронина. - М.: Дашков и К, 2016. - 400 c.
Данько, Т.П. Менеджмент и маркетинг, ориентированный на стоимость: Учебник / Т.П. Данько, М.П. Голубев.. - М.: ИНФРА-М, 2013. - 416 c.
Керцнер, Г. Стратегическое управление в компании. Модель зрелого управления проектами. / Г. Керцнер. - М.: ДМК, 2014. - 320 c.
Ковалев, В.В. Финансовый менеджмент: теория и практика / В.В. Ковалев. - М.: Проспект, 2013. - 1104 c.
Маркарьян, Э. А. Экономический анализ хозяйственной деятельности: Учебник / Э. А. Маркарьян, Г. П. Герасименко, С. Э. Маркарьян. – Ростов н/Д.: Феникс, 2014. – 576 с.
Памбухчиянц, О.В. Организация коммерческой деятельности: Учебник для образовательных учреждений СПО / О.В. Памбухчиянц. - М.: Дашков и К, 2014. - 272 c.
Репина, Е.А. Основы менеджмента: Учебное пособие / Е.А. Репина. - М.: Академцентр, 2013. - 240 c.
Савицкая Г.В. Анализ эффективности деятельности предприятия: методологические аспекты. - Научное издание. - М.: Новое знание, 2013. - 654 с.
Станиславчик, Е.Н. Финансовый менеджмент: управление денежныит потоками: Учебное пособие / Е.Н. Станиславчик. - М.: ДиС, 2015. - 272 c.
Шилков, В.И. Стратегический менеджмент: учебник / В.И. Шилков. - М.: Форум, 2013. - 304 c.
Экономика предприятия (фирмы). Под ред. Волкова О.И., Девяткина О.В. 3-е изд., перераб. и доп. - М.: 2014. — 601 с.
Этрилл, П. Финансовый менеджмент и управленческий учет для руководителей и бизнесменов / П. Этрилл. - М.: Альпина Паблишер, 2016. - 648 c.

ПриложенияПриложение 1
Бухгалтерский баланс ООО «Сарко» на 31.12.2016



Приложение 2
Отчет о финансовых результатах ООО «Сарко» за 2016 год


Приложенные файлы

  • docx 22531758
    Размер файла: 354 kB Загрузок: 0

Добавить комментарий